Os recentes sinais da economia, como a redução nas taxas de inflação e de desemprego, além dos juros do Banco Central (que, segundo analistas, seguirão tendência de queda nos próximos meses), devolveram um pouco de otimismo ao brasileiro. E esse cenário pode ser positivo para quem planejava estrear no mundo dos investimentos, avalia o professor e especialista em finanças pessoais, Carlos Heitor Campani. “Mas antes é preciso entender todas as nuances do investimento que se pretende fazer, porque não existe almoço grátis, ou seja, não existe investimento com alto retorno sem o devido risco”, avisa.
Carlos Heitor Campani (ENS): “O brasileiro tende a ser bastante conservador ao investir porque se habituou a conviver com taxas de juros altas”
Ph.D. em Finanças pela EDHEC Business School (França), Campani é idealizador do projeto “Jovens Talentos Finanças: investindo na Redução da Desigualdade Social”, que facilita o acesso a cursos de finanças para jovens universitários de baixa renda. Atualmente, também atua como pesquisador da Escola de Negócios e Seguros, por onde apresenta a série de lives gratuitas do Circuito de Educação Financeira da ENS, transmitida pelo canal oficial da instituição no YouTube.
Por meio dessas lives, o professor tem procurado traduzir o universo das finanças, com a ajuda de convidados de diferentes perfis. Enquanto se prepara para o próximo encontro, no dia 14 de setembro – quando receberá a jornalista Nathália Larghi, repórter de finanças do Valor Investe e apresentadora do podcast “Pod isso, meninas?” – Campani listou algumas dicas de investimento para iniciantes.
Larghi, repórter Nathália de finanças do Valor Investe e apresentadora do podcast “Pod isso, meninas?” é a convidada da próxima live gratuita do Circuito de Educação Finaneira da ENS
Investimento mais indicado para quem ganha até 6 mil reais
“Tesouro direto. Primeiro, porque é direto, não se paga taxa, apenas a de custódia, que é uma taxa muito baixinha. E segundo, porque o tesouro direto tem alguns diferentes tipos de investimentos: o pré-fixado; o que acompanha a inflação (IPCA) e paga um juro real; aquele que acompanha a taxa Selic… Além disso, neste ano foram lançados dois novos títulos para investimento: o Renda Mais, voltado para fins previdenciários, e o Educa Mais, idealizado para custear a universidade de um filho, por exemplo. Ambos são muito similares e geram uma renda futura atualizada pelo IPCA, com juros reais naturalmente embutidos: no caso do Renda Mais, por 20 anos; já no do Educa Mais, a renda é paga por cinco anos (tempo médio de um curso universitário).”
Taxa de juros em queda ajuda? “O brasileiro tende a ser bastante conservador ao investir porque se habituou a conviver com taxas de juros altas. É por isso que o mercado de ações não engrenou como em outros países que convivem com taxas menores. Para o País, será muito positivo que a taxa de juros caia, pois fomenta o mercado real, porque quando compramos uma ação, estamos investindo em uma empresa que produz algo ou resolve um problema para a sociedade.”
Passo a passo para quem quer investir – “Ter um orçamento é o primeiro passo. Investir é um passo importante e essa organização passa pelo orçamento. Não que você vai ser rígido e ficar neurótico com isso. Não precisa chegar a esse extremo, mas você precisa ter um, para pensá-lo com racionalidade e controlar aquela tendência – que todos temos, afinal – de gastar dinheiro por impulso. Ao seguir o orçamento, você fará o dinheiro sobrar. Não financiar compras inadvertidamente é outro ponto da boa organização financeira. É claro, existem exceções, como a casa própria, se for uma decisão bem pensada. Lembrando que em todo parcelamento há sempre juros embutidos, então uma compra à vista com desconto é, na maioria das vezes, melhor.”
Crédito rotativo e cheque especial – “Evite entrar no crédito rotativo do cartão de crédito ou ficar no negativo do cheque especial do banco, porque essas são as maneiras mais caras de “pedir dinheiro emprestado”, aquelas que mais pagam juros, ou seja, aquelas que mais te tiram dinheiro.”
Vantagens de comprar no crédito – “Caso o preço de algo for o mesmo via pix ou cartão, opte pelo segundo, pois o cartão de crédito gera milhas, cashback etc. Mas, para isso, você precisa estar financeiramente bem organizado e a fatura do cartão não pode jamais ser uma surpresa que altere o seu orçamento.”
O perfil do investidor brasileiro – “Varia muito. Claro que há uma relação entre risco e idade da pessoa, porque quanto mais jovem você é, mais possibilidade terá de reverter eventuais perdas e assim assumir riscos. Mas a idade é apenas um dos aspectos. Se a pessoa tem um salário limitado, não possui bens, o investimento terá que corresponder a essa realidade. Já quem tem um emprego seguro, com bom salário, poderá se dar ao luxo de correr um pouco mais de risco. Não existe a carteira ideal, ela vai depender de muitas variáveis e do contexto. Por exemplo: se o seu objetivo é viajar para fora do País, a carteira de investimento é uma; se for para a sua aposentadoria, é outra bastante distinta.”
Três dicas na hora de investir – “A primeira é buscar entender como é formada a rentabilidade daquele investimento. É renda fixa, acompanha algum índice? Se for renda totalmente variável, como ações, depende não só de como a empresa vai se sair no mercado, mas como estão as expectativas em relação à empresa, além das condições macroeconômicas do País e do mundo. Afinal, hoje tudo está muito interconectado.
A segunda dica é começar do mais simples até o mais complexo. Jamais comece investindo, por exemplo, em renda variável ou ações. Melhor começar pela renda fixa, o tesouro direto, ou mesmo um fundo de ações (quando estiver apto a investir nesse segmento) porque, nesse caso, você terá um gestor que escolherá a melhor carteira de empresas para você. Importante também colocar só aquilo que você pode perder. Claro que ninguém quer perder, mas você precisa estar preparado para o pior. É como se diz no esporte: para vencer, você precisa estar preparado para a derrota.
E a terceira dica é essa: jamais acreditar em dinheiro na mesa, no ‘invista aqui e fique milionário’. Não existe almoço grátis, jamais acredite em investimentos mirabolantes: todo potencial de rendimento acima da taxa Selic embutirá um risco que precisa ser compreendido e aceito ao investir”.
